Vilken betydelse har en licens hos tradingmäklare?

Licensierade valutamäklare rekommenderas ofta som ett tryggare, bättre och mer fördelaktigt val för dig som vill ägna dig åt online trading. Men vilken betydelse har egentligen en licens – och spelar det någon roll vilken finansiell myndighet som utfärdat licensen och som ansvarar för tillsynen?

Att en tradingmäklare är reglerad och har en eller flera licenser utfärdade av finansiella myndigheter är en viktig kvalitetsindikator då det både signalerar seriositet och bidrar med ett ökat konsumentskydd för dig som handlar – i synnerhet vad gäller licenser inom EU.

Somliga menar till och med att det i dagens läge inte finns någon godtagbar anledning till varför en onlinemäklare inte skulle ha åtminstone en licens – såvida man inte riktigt har sitt hus i ordning och därför inte är aktuell för en reglering (vilket i sådana fall är skäl nog att välja en annan aktör).

En giltig licens innebär att all valutahandel står under tillsyn av den myndighet som utfärdat licensen – vilket i sin tur innebär att verksamheten kontrolleras i syfte att säkerställa att de produkter och tjänster som erbjuds uppfyller legala krav och ligger i konsumenternas bästa intresse.

Handel och trading via en helt oreglerad onlinemäklare är således betydligt mindre tryggt för dig som investerare – även om en licens förstås inte innebär att du inte kan förlora pengar. Tryggheten avser istället hur plattformen och bolaget bakom bedriver sin verksamhet, hur pass transparenta de är och hur de prioriterar en säker tradingmiljö för sina användare.

Olika licenser från olika myndigheter

Licens och reglering är en viktig variabel som teamet på Valutahandel tittar på vid test och recension av olika tradingmäklare. En del mäklare är reglerade både inom och utanför EU, andra har endast har en europeisk licens och somliga har bara en licens utfärdad i Karibien, på Mauritius eller i något annat tropiskt paradis långt bort. Så vad är det då som skiljer de olika licenserna åt? Står en del högre i kurs än andra, och i sådana fall varför?

Cypern

Cypriotiska licenser utfärdas av landets finansiella myndighet CySEC – Cyprus Securities and Exchange Commission. CySEC är den myndighet under vilken överlägset flest onlinemäklare är reglerade – landet har fler reglerade forexmäklare än någon annan jurisdiktion. Eftersom Cypern är medlem i EU sedan 2004, går alla processer, regleringar och åtgärder i linje med gällande EU-regelverk.

CySEC's främsta ansvar och fokusområden ligger bland annat i att övervaka landets aktiemarknad och till den relaterade företag och mäklare, arbeta mot pengatvätt och förskingring, utfärda licenser som ger mäklare rätt att bedriva verksamhet på aktie-, forex-, CFD- och kryptomarknaden samt att regelbundet övervaka, samla in information om och inspektera reglerade mäklerier. Bland kraven för mäklare finns bland annat maxnivåer för hävstång, bonussystem, tillgång till ICF samt regler kring ägarstruktur och register.

Fördelar:
+ Arbetar i enlighet med EU's MiFID-regelverk
+ Proaktiv med att tillkännage och implementera nya riktlinjer
+ Bra bredd av regleringar för olika typer av tradingtjänster

Nackdelar:
– Har historiskt haft en tendens att endast utfärda låga böter till mäklare skyldiga till förskingring, trots stöd i lagen
– Något otydliga regelverk och långsamt agerande har tidigare gjort att oseriösa mäklare sluppit undan med endast en varning
– Lägre krav för licensiering än hos exempelvis brittiska FCA

Malta

Liksom CySEC är även Maltas motsvarande myndighet en flitig utfärdare av licenser till både forexmäklare och olika typer av onlinecasinos. MSFA – Malta Financial Services Authority – tillämpar också regler och krav i enlighet med MiFID och ESMA. Tillsyn och reglering omfattar bland annat hävstångsnivåer, bonussystem, transparens, registrering och ägarstruktur.

Fördelar:
+ Ny, modern licensiering som följer EU regler
+ Reglering för flera olika typer av finansiella tjänster
+ Snabbare och mer adekvat agerande mot mäklare skyldiga till förskingring och andra oegentligheter
+ Känd för att vara proaktiv gällande kryptoplattformar och virtuella valutor

Nackdelar:
-Hårdare och fler KYC-processer än på Cypern – vilket egentligen är positivt men bidrar till krångligare registrering

UK

I Storbritannien är det FCA – Financial Conduct Authority – som ansvarar för utfärdandet av licenser och tillsyn av de mäklerier till vilka licenser har godkänts. FCA har det tuffaste och strängaste regelverket för licensiering, varför en FCA-licens också är en tung kvalitetsindikator. Reglerna gäller bland annat konsumentskydd, förvaring av klientmedel, KYC-process vid registrering, skydd av UK's finansiella marknad, hävstångsnivåer samt konkurrensfrämjande.

Fördelar:
-Tuffast. Hårdast. Bäst för kunder.

Nackdelar:
-UK går snart ur EU. Oklart huruvida det kommer att påverka regelverket för licensiering av FCA, och i sådana fall hur.

Malta vs Cypern?

Reglering av Maltas MFSA respektive Cyperns CySEC är givet de bägge ländernas medlemskap i EU – vilket sätter vissa grundkrav på reglering – relativt likvärdiga. CySEC har tidigare haft en del brister som MSFA inte kritiserats för i lika stor utsträckning, men förbättringar har skett och medan Malta och MFSA i första hand är synonymt med onlinecasinos och bettingsajter, är CySEC desto större inom valutahandel och annan online trading (även om maltesiska licenser också utfärdas till många onlinemäklare)

Oavsett licens från CySEC, MFSA, FCA eller annan aktör är det alltid viktigt att göra egen research och riskbedömning av en onlinemäklare innan du signar upp dig.

Crypto.com's nya licens

En intressant nyhet inom ämnet licenser är det faktum att kryptoplattformen Crypto.com för bara några dagar sedan blev en av världens första kryptoplattformar att inneha två stora licenser på Malta. Plattformen tilldelades av MFSA i förra veckan en Class 3 Virtual Financial Assets (VFA) License – vilket utan tvekan är att betrakta som en viktig milstolpe i sajtens ambitioner och målsättning mot heltäckande top notch-reglering.

Den nya licensen, i kombination med den sedan tidigare utfärdade Financial Institute License, är dels en viktig indikation på kvalitet och seriositet, men öppnar också möjligheter för Crypto.com att exempelvis utfärda elektroniska pengar och tillhandahålla virtuella betaltjänster.

Intresserad av att testa kryptohandel med en reglerad mäklare? Registrera dig på Stormgain som är vår högst ansedda sajt för trading med kryptovalutor.

Licens utanför EU

Forex- och CFD-mäklare med licenser utanför EU finns det gott om – många av dem är reglerade av myndigheter i länder som Seychellerna, Mauritius eller på någon avlägsen ö i Karibien. Avsaknad av EU-licens behöver inte nödvändigtvis betyda att mäklaren är oseriös eller dålig, men givet det extra konsumentskydd en mäklare med EU-licens ger, rekommenderas EU-medborgare att välja en sådan framför en som är reglerad utanför Europa.

Önskas tips på bra, EU-reglerade valutamäklare? Inspireras av vår topplista – eller testa en populär plattform som Skilling eller IG.

Publicerad: Tisdag 1 december 2020, kl 17:27
Författare: Emelie Rubenson

TAGGAR

---

Andra liknande nyheter

Här nedan kan du hitta fler liknande nyheter för att fördjupa dig i ämnet eller läsa om något relaterat.