Komplett nybörjarguide: Vad är valutahandel och hur gör man för att trada forex?

Valutahandel erbjuder spännande tradingmöjligheter på världens största finansiella marknad och fungerar mycket väl som komplement till andra tillgångar i en väldiversierad portfölj. Men hur funkar det, och hur kommer man igång? Här hittar du den första delen av två i vår kompletta nybörjarguide fullmatad med information om vad valutahandel är, hur man tradar forex samt vad som är bra att tänka på för att maximera chansen till framgångsrik utdelning.

Vad är valutahandel?

Valutahandel, eller forex trading som det heter på engelska, är precis som det låter handel med valutor. Före digitaliseringens genombrott var valutahandel främst, eller nästan enbart, något som centralbanker, kommersiella banker, hedgefonder och institutionella investerare sysslade med – men idag är det en utbredd handelsform även bland privata traders. Såväl på hobbynivå som de som tradar professionellt och tjänar sitt levebröd på det.

Valutor är liksom aktier, obligationer och råvaror finansiella tillgångar. Trading går, lite förenklat, ut på att köpa billigt och sälja dyrt, eller – vid blankning – att sälja dyrt och köpa billigt och få avkastning i form av mellanskillnaden.

Forexmarknaden är världens största finansiella marknad

Valutor köps och säljs på den globala valutamarknaden, vilken är världens överlägset största och mest likvida finansiella marknad sett till omsättning och aktivitet. Med en omsättning på runt 6 biljoner USD varje dag är forexmarknaden betydligt större än även de största aktiebörserna i världen och den enda marknaden, undantaget den decentraliserade kryptomarkanden, på vilken det är möjligt att handla dygnet runt. Till skillnad från aktiemarknaderna ägs valutamarknaden inte av någon särskild aktör, som Nasdaq för börsen till exempel, utan är en fristående global marknadsplats för köp och försäljning av världens valutor (centraliserade fiatvalutor, ej krypto). Några särskilda öppettider, likt på börsen, finns således inte utan handel är möjligt dygnet runt av banker, företag och privatpersoner världen över.

Upptäck valutahandel hos EU-reglerad mäklare med svensk inriktning – testa Skilling!

Faktorer som påverkar valutamarknaden

Valutamarknaden styrs av flera olika ekonomiska och geopolitiska faktorer. För att bäst kunna identifiera möjligheter och risker är det viktigt att du har insikt om dessa faktorer och förstår hur marknaden fungerar innan du börjar med forex trading.

Ett lands valutakurs påverkas i hög grad av konjunkturläge och inflation, likväl som export- och importhandel samt det politiska klimatet. Länder med hyperinflation och politisk instabilitet har ofta lägre värderade valutor eftersom investerare drar sig för att placera pengar i en valuta tillhörande ett land präglat av osäkerhet. Precis som för vilka andra tillgångar som helst är priset på en valuta beroende av tillgång och efterfrågan. Justeringar av styrräntan är ett av de mest effektiva verktygen att påverka en valutakurs. När styrräntan i ett land höjs stiger generellt värdet på valutan eftersom en högre ränta gör placeringar i landet mer attraktiva för utländska investerare. När styrräntan sänks kan värdet istället sjunka eftersom den potentiella avkastningen, det vill säga räntan, på investeringar blir lägre.

Ett fåtal valutor anses vara så kallade safe haven-valutor, vilket innebär att de anses vara trygga investeringar när det världsekonomiska läget är osäkert. USD är som världens största reservvaluta och valuta för världens största finansiella marknad (USA) en sådan valuta, liksom CHF och till viss del även EUR.

Valutor handlas alltid i par

Valutor handlas till skillnad från aktier alltid i par. Du säljer en valuta i utbyte mot en annan. I ett valutapar är den ena valutan en så kallad basvaluta och den andra en så kallad motvaluta. Basvalutan är den valuta som skrivs först i paret, till vänster, och motvalutan är den andra, till höger. För EUR/USD är alltså EUR basvaluta och USD motvaluta. Växelkursen, eller priset som visas, är det pris du måste betala av motvalutan för att köpa en enhet av basvalutan.

Exempel: Just nu är kursen för EUR/USD 1,09. Detta innebär att du måste betala 1,09 USD för att köpa 1 EUR.

Korta och långa positioner

Valutor kan användas för handel i både upp- och nedgångar. Tror du att en valuta kommer att stiga i värde gentemot en annan, exempelvis EUR mot USD, tar du en lång position i EUR/USD. Detta innebär att du säljer USD för att köpa EUR i hopp om att EUR ska öka i värde och ge en bra avkastning. Stiger EUR i värde kan du sälja vid önskad nivå och kamma hem en förhoppningsvis bra vinst.

Spår du istället att en valuta kommer att sjunka mot en annan – låt oss ta EUR/USD igen för enkelhetens skull – tar du vad som kallas för kort position. Du blankar – vilket innebär att du säljer EUR och köper USD. Vid blankning lånar du basvalutan av din mäklare och säljer till aktuell kurs, exempelvis 1,09, och köper tillbaka den när EUR tappat i värde. Mellanskillnaden blir din förtjänst.

Exempel:

EUR/USD kostar 1,09. Du spår att euron kommer sjunka. För att blanka lånar du euro av din mäklare och säljer till kursen om 1,09. Går utvecklingen som du förutspått och euron sjunker till exempelvis 1,02 köper du tillbaka valutan för den billigare kursen och löser lånet hos din mäklare. Mellanskillnaden (1,09-1,02 =0,7) minus mäklarens avgifter blir din förtjänst.

Möjligheten att gå både lång och kort innebär chans att tjäna pengar på forex trading i både upp- och nedgångar.

När kan man handla valuta? Vilka tradingtider gäller?

En av de stora fördelarna med valutatrading är möjligheten att handla dygnet runt, 5 dagar i veckan året om. Eftersom marknaden inte ägs och regleras av någon särskild aktör finns inga speciella öppettider att förhålla sig till. Marknaden hålls igång av alla de banker, företag och individer som handlar, och eftersom marknaden är global och världen har olika tidszoner innebär det i praktiken att handeln är öppen dygnet runt, alla vardagar året om.

Trots mer eller mindre ständig tillgänglighet är vissa tider emellertid mer fördelaktiga att handla under än andra. För högst likviditet och aktivitet på marknaden vill du hålla koll på tiderna för 4 viktiga metropoler; London, New York, Sydney och Tokyo. Särskilt i övergångarna mellan dessa, när två tidszoner överlappar varandra i form av aktivitet och handel, är likviditeten på marknaden som bäst. Ju högre likviditet, desto snabbare avslut och snävare spreads.

Valutahandel i tider av inflation, hur fungerar det?

Valutahandel kan användas som ett skydd mot inflation, förutsatt att du väljer rätt valutor förstås. Framförallt kan safe haven-valutor som USD, EUR och CHF vara fördelaktiga att handla eftersom många vänder sig till dessa trygga tillgångar när ekonomin är osäker. En annan taktik kan vara att försöka identifiera under- eller övervärderade valutor och pricka in tillfällen att gå kort eller lång i någon av dem.

Fördelar och nackdelar med valutahandel

Forex trading har liksom all annan finansiell handel både för- och nackdelar. För att kunna navigera marknaden och fatta bra beslut är det viktigt att vara införstådd med bägge sidorna.

Fördelar:

– Världens mest likvida marknad, vilket möjliggör volatilitet, snabba avslut och snäva spreads.
– Öppen dygnet runt, 5 dagar i veckan året om.
– Hög tillgänglighet tack vare ett stort utbud av mäklare. Passar både nybörjare och proffs.
_ Passar utmärkt för CFD-handel, med vilket du inte behöver äga de underliggande tillgångarna utan endast spekulera i prisutvecklingen.

Nackdelar:

– Styrs av både ekonomiska, politiska och geopolitiska faktorer vilket gör marknaden komplex och svår att förutspå.
– Hög volatilitet skapar många möjligheter men innebär också stora risker.
– Handlas ofta med hävstång, vilket innebär en betydlig riskökning.

Smidig tradig med CFD:er – men se upp för riskerna med hävstång

Valutor handlas oftast (och enklast) med CFD:er och hävstång – ett tillvägagångssätt som kommer med både möjligheter och risker. Med CFD:er slipper du äga den faktiska tillgången och kan bara spekulera i prisutvecklingen på det underliggande valutaparet. Det är enklare, smidigare och snabbare än att behöva köpa och sälja de faktiska tillgångarna.

För att du ska kunna ta en positionsstorlek som kan ge bra avkastning, men utan att behöva gå in med så mycket eget kapital, handlas CFD:er med hävstång – det vill säga belåning. Ju högre hävstång desto större blir din position och desto större kan din potentiella vinst bli. Detsamma gäller emellertid åt andra hållet också – ju högre hävstång du har, desto mer kan du förlora.

För EU-reglerade mäklare är maximalt tillåten hävstång för valutor 1:30. Detta innebär att du kan gå in med 1000 kr och öppna en position värd 30 000 kr. Mellanskillnaden på 29 000 kr lånar du av din mäklare. Vinner du blir din vinst 30 ggr större än om du bara hade gått in med dina egna 1000 kr, men förlorar du gäller samma sak åt andra hållet. Går en position fel kan du alltså bli skyldig din mäklare mycket pengar.

Summa summarum kan sägas att CFD-handel är det smidigaste, enklast sättet att handla valutor – men att det är viktigt att vara medveten om riskerna och handla därefter. Begränsa hävstången, handla aldrig för mer än du med säkerhet vet att du har råd att förlora och satsa på en EU-reglerad mäklare där tillsynen är bättre och reglerna för mäklare hårdare.

Läs mer: Hur funkar valutahandel med CFD:er?

Så kommer du igång med valutahandel

När du har samlat på dig tillräckligt med baskunskaper om forex trading och känner dig redo att testa vingarna rekommenderar vi att du startar med ett demokonto, med vilket du kan handla helt risk- och kostnadsfritt under en begränsad period. Därefter kan du enkelt öppna ett riktigt livekonto.

I vår topplista över bästa valutamäklare hittar du recensioner om och länkar till alla de bästa onlinemäklarna på nätet just nu. För riktigt grymma villkor, bra transparens och låga avgifter rekommenderar vi framförallt Skilling och AvaTrade.

Vil du fylla på kunskapsbanken ytterligare innan du kör igång? Spana in vår valutaskola, sidan om valutor samt övriga artiklar om valutahandel i vårt artikelarkiv. Senare i veckan kommer även del två av guiden – med tips om tradingtermer som är bra att känna till, hur du kan använda valutahandel för hedging, vilka tradingstrategier som finns och mycket mer.

Publicerad: Måndag 14 augusti 2023, kl 12:09
Författare: Emelie Rubenson

TAGGAR

---

Andra liknande nyheter

Här nedan kan du hitta fler liknande nyheter för att fördjupa dig i ämnet eller läsa om något relaterat.